El joven karateka Daniel Larusso se enfrenta a su desafío más difícil cuando el malvado Kreese lo arrastra a una situación complicada, obligándolo a defender su título como campeón del torneo del Valley. A pesar de la presión de Kreese, su maestro Miyagi se opone firmemente a que Daniel participe en el torneo nuevamente, temiendo por su seguridad y bienestar emocional. Esto provoca un quiebre en la relación entre Daniel y Miyagi, ya que Daniel decide seguir su propio camino y rompe con su viejo maestro.

Daniel encuentra un nuevo profesor que, en lugar de enseñarle como un karateka tradicional, lo entrena más como si fuera un asesino, enfocándose en la agresividad y la brutalidad en lugar de la defensa personal y los principios morales. Con el tiempo, Daniel comienza a darse cuenta de que este enfoque va en contra de todo lo que Miyagi le enseñó sobre el karate como una forma de defensa del honor y la vida, no como un arma para la violencia.

Finalmente, Daniel regresa a las enseñanzas de su viejo maestro Miyagi, reconociendo que el karate es más que simplemente ganar un torneo o vencer a los adversarios. A través de este proceso, Daniel no solo restaura su relación con Miyagi, sino que también encuentra una comprensión más profunda del verdadero significado del karate y cómo aplicarlo correctamente en su vida.